INSTITSIOONILINE | Maailmas tippu jõudnud börsifirma, mille kliendivarusid on 12 triljoni dollari suuruses, kirjeldab kahte lähenemist krüptovaluutade portfellis paigutamisele

Charles Schwab, maailmamasta suurimad börsivahendajad, kelle klientide varad ulatuvad peaaegu 12 triljoni dollari suurusesse, soovib investoritel üle mõtlema oma suhtumist krüptovaluutades ja rõhutab, et strateegia peaks põhinema riskikindluse tasemel ning mitte potentsiaalsetel tulusatel.

Hiljutises analüüsis leidis börsivahendaja, et isegi väikesed osad digitaalsetes varades võivad oluliselt muuta portfelli riskiprofiili. Ainult 1–3% osakaal krüptovaluutades, näiteks Bitcoinis või Ethereumis, võib oluliselt suurendada volatiilsust ja muuta kogu portfelli tootmisdünaamikat.

Schwab väitis, et investorite jaoks oluline küsimus pole see, kui palju raha krüptovaluutad teenida saavad, vaid pigem see, kui palju negatiivset muutust nad suudavad taluda tugevate turukõikumiste ajal, sest suured krüptovaluutad on ajaloos sageli läbi elanud languseid üle 70%.

Firma esitas kaks krüptovaluutade jaotamise lähenemisviisi:

• üks, mis keskendub oodatavatele tulusatele ja diversifitseerimise eelistele, ning
• teine, mis keskendub kogu portfelli riski haldamisele.

Firma rõhutas, et positsiooni suurus jääb kriitiliseks, kuna krüptovaluutad mõjutavad oluliselt kogu portfelli isegi väikeste osakaaladega.

Esimese lähenemisviisi puhul kasutatakse traditsioonilist jaotusmudelit ja raamistikku, mille tulemused on väga erinevad investorite kindluse sõltuvuses – nagu seda selgitab ka antud diagramm.

Teise lähenemisviisi puhul kasutatakse riskieelarve raamistikku, kus krüptovaluutade jaotus põhineb nende panusel kogu portfelli riskile ning mitte oodataval tulusal.

Sellisel juhul märkis Schwab:

„Bitcoini jaotus 1,2% ja etheri jaotus 0,9% on piisav, et saavutada 10% riskitaseme.“

Vaatledes neid kahte lähenemisviisi, ütles Schwab:

„Krüptovaluutade jaotus ei ole „õige“ või „vale“, me usume, et see otsus on peamiselt isiklik. Isegi väikesed osakaalad Bitcoini või etheris võivad oluliselt mõjutada portfelli tootmist.“

Need avastused tehti ajal, mil traditsioonilised finantsasutused süvendavad oma tegevust digitaalsete varadega, samas kuidas jätkavad ka klientide hoiatamist sektori kõrgelt volatiilsusest.

Kas soovite jälgida insight’e krüptovaluutade investeerimise kohta?

Liituge meie WhatsAppi kanalaga siin.

Jälgige meid X-is uusimate postituste ja uuenduste saamiseks

Liituge ja suhtleme meie Telegrami kogukonnas

___________________________________________